Ketika masa ekonomi menjadi sulit atau pasar saham terlihat gelisah, investor sering beralih ke emas sebagai tempat yang aman. Misalnya, minat terhadap emas melonjak pada awal 2020 selama krisis coronavirus dan resesi yang mengikutinya, ketika investor mencari aset yang aman untuk memarkir uang mereka.
Penabung dan investor menyukai emas karena berbagai alasan, dan memiliki atribut yang menjadikan komoditas tersebut sebagai tandingan yang baik terhadap sekuritas tradisional seperti saham dan obligasi. Mereka menganggap emas sebagai penyimpan nilai, meskipun itu merupakan aset yang tidak menghasilkan arus kas. Beberapa melihat emas sebagai lindung nilai terhadap inflasi, karena mereka khawatir bahwa tindakan Fed untuk merangsang ekonomi - seperti suku bunga mendekati nol - dan pengeluaran pemerintah dapat membuat inflasi melaju lebih tinggi.
Mengapa investor menyukai emas?
"Emas memiliki rekam jejak yang terbukti untuk pengembalian, likuiditas, dan korelasi yang rendah, menjadikannya sebagai diversifikasi yang sangat efektif," kata Juan Carlos Artigas, direktur penelitian investasi di World Gold Council.
Kualitas-kualitas ini sangat penting bagi investor:
Pengembalian: Emas telah mengungguli saham dan obligasi selama rentang tertentu, meskipun itu tidak selalu mengalahkan mereka.
Likuiditas: Jika Anda membeli jenis aset berbasis emas tertentu, Anda dapat dengan mudah mengubahnya menjadi uang tunai.
Korelasi rendah: Emas sering berkinerja berbeda dari saham dan obligasi, artinya ketika mereka naik, emas mungkin turun atau sebaliknya.
Selain itu, emas juga menawarkan potensi keuntungan lainnya:
Diversifikasi: Karena emas tidak berkorelasi tinggi dengan aset lain, ia dapat membantu mendiversifikasi portofolio, yang sebenarnya membuat mereka kurang berisiko.
Penyimpanan nilai defensif: Investor sering mundur ke emas ketika mereka melihat ancaman terhadap ekonomi, menjadikannya investasi defensif.
Itu adalah beberapa manfaat utama emas, tetapi investasi - seperti semua investasi - bukan tanpa risiko dan kekurangan.
5 Tips Saat Investasi Emas
Penabung dan investor menyukai emas karena berbagai alasan, dan memiliki atribut yang menjadikan komoditas tersebut sebagai tandingan yang baik terhadap sekuritas tradisional seperti saham dan obligasi. Mereka menganggap emas sebagai penyimpan nilai, meskipun itu merupakan aset yang tidak menghasilkan arus kas. Beberapa melihat emas sebagai lindung nilai terhadap inflasi, karena mereka khawatir bahwa tindakan Fed untuk merangsang ekonomi - seperti suku bunga mendekati nol - dan pengeluaran pemerintah dapat membuat inflasi melaju lebih tinggi.
Mengapa investor menyukai emas?
"Emas memiliki rekam jejak yang terbukti untuk pengembalian, likuiditas, dan korelasi yang rendah, menjadikannya sebagai diversifikasi yang sangat efektif," kata Juan Carlos Artigas, direktur penelitian investasi di World Gold Council.
Kualitas-kualitas ini sangat penting bagi investor:
Pengembalian: Emas telah mengungguli saham dan obligasi selama rentang tertentu, meskipun itu tidak selalu mengalahkan mereka.
Likuiditas: Jika Anda membeli jenis aset berbasis emas tertentu, Anda dapat dengan mudah mengubahnya menjadi uang tunai.
Korelasi rendah: Emas sering berkinerja berbeda dari saham dan obligasi, artinya ketika mereka naik, emas mungkin turun atau sebaliknya.
Selain itu, emas juga menawarkan potensi keuntungan lainnya:
Diversifikasi: Karena emas tidak berkorelasi tinggi dengan aset lain, ia dapat membantu mendiversifikasi portofolio, yang sebenarnya membuat mereka kurang berisiko.
Penyimpanan nilai defensif: Investor sering mundur ke emas ketika mereka melihat ancaman terhadap ekonomi, menjadikannya investasi defensif.
Itu adalah beberapa manfaat utama emas, tetapi investasi - seperti semua investasi - bukan tanpa risiko dan kekurangan.
Baca : Jual Emas Tanpa Surat Di Jogja
Meskipun emas terkadang berkinerja baik, tidak selalu jelas kapan harus membelinya. Karena emas dengan sendirinya tidak menghasilkan arus kas, sulit untuk menentukan kapan itu murah. Itu tidak terjadi dengan saham, di mana ada sinyal yang lebih jelas berdasarkan pada pendapatan perusahaan.
Selain itu, karena emas tidak menghasilkan arus kas, untuk mendapatkan keuntungan dari emas, investor harus bergantung pada orang lain yang membayar lebih untuk logam daripada yang mereka lakukan. Sebaliknya, pemilik bisnis - seperti penambang emas - dapat memperoleh keuntungan tidak hanya dari kenaikan harga emas tetapi juga dari bisnis yang meningkatkan pendapatannya. Jadi ada banyak cara untuk berinvestasi dan menang dengan emas.
5 cara untuk membeli dan menjual emas
Berikut adalah lima cara berbeda untuk memiliki emas dan melihat beberapa risiko yang menyertai masing-masing.
1. Emas batangan
Salah satu cara yang lebih memuaskan secara emosional untuk memiliki emas adalah dengan membelinya di bar atau koin. Anda akan puas melihatnya dan menyentuhnya, tetapi kepemilikan juga memiliki kelemahan serius, jika Anda memiliki lebih dari hanya sedikit. Salah satu kelemahan terbesar mungkin adalah kebutuhan untuk melindungi emas fisik dan mengasuransikannya.
Untuk mendapat untung, pemilik emas fisik sepenuhnya bergantung pada kenaikan harga komoditas, berbeda dengan pemilik bisnis, di mana perusahaan dapat menghasilkan lebih banyak emas dan karenanya lebih banyak keuntungan, mendorong investasi mereka lebih tinggi.
Anda dapat membeli emas batangan dengan sejumlah cara: melalui dealer online seperti APMEX atau JM Bullion, atau bahkan dealer atau kolektor lokal. Toko gadai juga dapat menjual emas. Perhatikan harga spot emas saat Anda membeli, sehingga Anda dapat membuat kesepakatan yang adil. Anda mungkin ingin bertransaksi di bar daripada koin, karena Anda kemungkinan akan membayar harga untuk nilai kolektor koin daripada konten emasnya.
Risiko: Risiko terbesar adalah seseorang secara fisik dapat mengambil emas dari Anda, jika Anda tidak menjaga kepemilikan Anda terlindungi. Risiko terbesar kedua terjadi jika Anda perlu menjual emas Anda. Mungkin sulit untuk menerima nilai pasar penuh untuk kepemilikan Anda, terutama jika itu adalah koin dan Anda membutuhkan uang dengan cepat. Jadi, Anda mungkin harus puas menjual kepemilikan Anda dengan harga yang jauh lebih murah daripada yang mungkin mereka perintahkan pada pasar nasional.
2. Emas berjangka
Emas berjangka adalah cara yang baik untuk berspekulasi pada harga emas yang naik (atau turun), dan Anda bahkan bisa menerima pengiriman fisik emas, jika Anda mau, meskipun bukan itu yang memotivasi para spekulan.
Keuntungan terbesar menggunakan futures untuk berinvestasi dalam emas adalah jumlah leverage yang sangat besar yang dapat Anda gunakan. Dengan kata lain, Anda dapat memiliki banyak emas berjangka dengan jumlah uang yang relatif kecil. Jika emas berjangka bergerak ke arah yang Anda pikirkan, Anda dapat menghasilkan banyak uang dengan sangat cepat.
Risiko: Namun, leverage untuk investor berjangka memotong kedua cara. Jika emas bergerak melawan Anda, Anda akan dipaksa untuk mengeluarkan sejumlah besar uang untuk mempertahankan kontrak atau jika tidak broker akan menutup posisi. Jadi, sementara pasar berjangka memungkinkan Anda menghasilkan banyak uang, Anda bisa kehilangannya dengan cepat.
Secara umum, pasar berjangka adalah untuk investor canggih, dan Anda akan membutuhkan broker yang memungkinkan perdagangan berjangka, dan tidak semua broker utama menyediakan layanan ini.
3. ETF yang memiliki emas
Jika Anda tidak ingin repot memiliki emas fisik, maka alternatif yang bagus adalah membeli ETF yang melacak komoditas. Tiga ETF terbesar termasuk SPDR Gold Trust, iShares Gold Trust dan Aberdeen Standard Physical Swiss ETF Saham Emas. Tujuan ETF seperti ini adalah untuk mencocokkan kinerja emas dikurangi rasio pengeluaran tahunan. Rasio pengeluaran untuk dana di atas masing-masing hanya 0,4 persen, 0,25 persen dan 0,17 persen, pada Mei 2020.
Manfaat besar lainnya untuk memiliki ETF dibandingkan emas batangan adalah lebih mudah ditukar dengan uang tunai dengan harga pasar. Anda dapat memperdagangkan dana kapan saja pasar dibuka dengan harga yang berlaku. Jadi ETF emas lebih cair daripada emas fisik, dan Anda bisa menukarnya dari kenyamanan rumah Anda.
Risiko: ETF memberi Anda paparan harga emas, jadi jika naik atau turun, dana harus melakukan hal yang sama, sekali lagi dikurangi biaya dana itu sendiri. Seperti halnya saham, terkadang emas juga bisa berubah-ubah. Sementara ETF ini memiliki emas fisik, mereka memungkinkan Anda untuk menghindari risiko terbesar memiliki komoditas fisik: illiquidity dan kesulitan mendapatkan nilai penuh untuk kepemilikan Anda.
4. Menambang stok
Cara lain untuk mengambil keuntungan dari kenaikan harga emas adalah dengan memiliki para penambang yang menghasilkan barang-barang itu.
Dalam beberapa hal ini mungkin menjadi alternatif terbaik bagi investor, karena mereka dapat mengambil untung lebih dari satu kali pada emas. Pertama, jika emas naik, keuntungan penambang juga ikut naik. Kedua, penambang memiliki kemampuan untuk meningkatkan produksi dari waktu ke waktu, memberikan efek whammy ganda. Jadi Anda mendapatkan dua cara untuk menang, dan itu lebih baik daripada mengandalkan kenaikan harga emas saja untuk mendukung investasi Anda.
Risiko: Jika Anda berinvestasi dalam saham individual, Anda harus memahami bisnis ini dengan cermat. Ada sejumlah penambang yang sangat berisiko di luar sana, jadi Anda harus berhati-hati dalam memilih pemain yang terbukti di industri ini. Mungkin yang terbaik untuk menghindari penambang kecil dan mereka yang belum memiliki tambang produksi. Akhirnya, seperti semua saham, saham pertambangan dapat memiliki harga yang tidak stabil.
5. ETF yang memiliki stok pertambangan
Tidak ingin menggali banyak ke dalam perusahaan emas individual? Maka membeli ETF bisa sangat masuk akal. ETF penambang emas akan memberi Anda paparan terhadap penambang emas terbesar di pasar. Karena dana ini terdiversifikasi di seluruh sektor ini, Anda tidak akan banyak dirugikan dari kinerja buruk penambang tunggal mana pun.
Dana yang lebih besar di sektor ini termasuk VanEck Vectors Gold Miners ETF, VanEck Vectors Junior Gold Miners ETF dan iShares MSCI Global Gold Miners ETF. Rasio pengeluaran untuk dana tersebut masing-masing adalah 0,52 persen, 0,53 persen, dan 0,39 persen, pada Mei 2020. Dana ini menawarkan keuntungan memiliki masing-masing penambang dengan keamanan diversifikasi.
Risiko: Meskipun ETF yang terdiversifikasi melindungi Anda terhadap salah satu perusahaan yang berperforma buruk, ETF tidak akan melindungi Anda terhadap sesuatu yang memengaruhi seluruh industri, seperti berlanjutnya harga emas rendah. Dan berhati-hatilah ketika Anda memilih dana Anda: tidak semua dana dibuat sama. Beberapa dana telah membentuk penambang, sementara yang lain memiliki penambang junior, yang lebih berisiko.
Intinya
Berinvestasi dalam emas bukan untuk semua orang, dan beberapa investor bertahan dengan menempatkan taruhan mereka pada bisnis yang mengalir uang daripada harus bergantung pada orang lain untuk membayar lebih untuk logam mengkilap. Itulah salah satu alasan mengapa para investor legendaris seperti Warren Buffett memperingatkan agar tidak berinvestasi dalam emas dan sebaliknya menganjurkan membeli bisnis yang mengalir uang. Selain itu, mudah untuk memiliki saham atau dana, dan mereka sangat likuid, sehingga Anda dapat dengan cepat mengubah posisi Anda menjadi uang tunai, jika perlu.
Meskipun emas terkadang berkinerja baik, tidak selalu jelas kapan harus membelinya. Karena emas dengan sendirinya tidak menghasilkan arus kas, sulit untuk menentukan kapan itu murah. Itu tidak terjadi dengan saham, di mana ada sinyal yang lebih jelas berdasarkan pada pendapatan perusahaan.
Selain itu, karena emas tidak menghasilkan arus kas, untuk mendapatkan keuntungan dari emas, investor harus bergantung pada orang lain yang membayar lebih untuk logam daripada yang mereka lakukan. Sebaliknya, pemilik bisnis - seperti penambang emas - dapat memperoleh keuntungan tidak hanya dari kenaikan harga emas tetapi juga dari bisnis yang meningkatkan pendapatannya. Jadi ada banyak cara untuk berinvestasi dan menang dengan emas.
5 cara untuk membeli dan menjual emas
Berikut adalah lima cara berbeda untuk memiliki emas dan melihat beberapa risiko yang menyertai masing-masing.
1. Emas batangan
Salah satu cara yang lebih memuaskan secara emosional untuk memiliki emas adalah dengan membelinya di bar atau koin. Anda akan puas melihatnya dan menyentuhnya, tetapi kepemilikan juga memiliki kelemahan serius, jika Anda memiliki lebih dari hanya sedikit. Salah satu kelemahan terbesar mungkin adalah kebutuhan untuk melindungi emas fisik dan mengasuransikannya.
Untuk mendapat untung, pemilik emas fisik sepenuhnya bergantung pada kenaikan harga komoditas, berbeda dengan pemilik bisnis, di mana perusahaan dapat menghasilkan lebih banyak emas dan karenanya lebih banyak keuntungan, mendorong investasi mereka lebih tinggi.
Anda dapat membeli emas batangan dengan sejumlah cara: melalui dealer online seperti APMEX atau JM Bullion, atau bahkan dealer atau kolektor lokal. Toko gadai juga dapat menjual emas. Perhatikan harga spot emas saat Anda membeli, sehingga Anda dapat membuat kesepakatan yang adil. Anda mungkin ingin bertransaksi di bar daripada koin, karena Anda kemungkinan akan membayar harga untuk nilai kolektor koin daripada konten emasnya.
Risiko: Risiko terbesar adalah seseorang secara fisik dapat mengambil emas dari Anda, jika Anda tidak menjaga kepemilikan Anda terlindungi. Risiko terbesar kedua terjadi jika Anda perlu menjual emas Anda. Mungkin sulit untuk menerima nilai pasar penuh untuk kepemilikan Anda, terutama jika itu adalah koin dan Anda membutuhkan uang dengan cepat. Jadi, Anda mungkin harus puas menjual kepemilikan Anda dengan harga yang jauh lebih murah daripada yang mungkin mereka perintahkan pada pasar nasional.
2. Emas berjangka
Emas berjangka adalah cara yang baik untuk berspekulasi pada harga emas yang naik (atau turun), dan Anda bahkan bisa menerima pengiriman fisik emas, jika Anda mau, meskipun bukan itu yang memotivasi para spekulan.
Keuntungan terbesar menggunakan futures untuk berinvestasi dalam emas adalah jumlah leverage yang sangat besar yang dapat Anda gunakan. Dengan kata lain, Anda dapat memiliki banyak emas berjangka dengan jumlah uang yang relatif kecil. Jika emas berjangka bergerak ke arah yang Anda pikirkan, Anda dapat menghasilkan banyak uang dengan sangat cepat.
Risiko: Namun, leverage untuk investor berjangka memotong kedua cara. Jika emas bergerak melawan Anda, Anda akan dipaksa untuk mengeluarkan sejumlah besar uang untuk mempertahankan kontrak atau jika tidak broker akan menutup posisi. Jadi, sementara pasar berjangka memungkinkan Anda menghasilkan banyak uang, Anda bisa kehilangannya dengan cepat.
Secara umum, pasar berjangka adalah untuk investor canggih, dan Anda akan membutuhkan broker yang memungkinkan perdagangan berjangka, dan tidak semua broker utama menyediakan layanan ini.
3. ETF yang memiliki emas
Jika Anda tidak ingin repot memiliki emas fisik, maka alternatif yang bagus adalah membeli ETF yang melacak komoditas. Tiga ETF terbesar termasuk SPDR Gold Trust, iShares Gold Trust dan Aberdeen Standard Physical Swiss ETF Saham Emas. Tujuan ETF seperti ini adalah untuk mencocokkan kinerja emas dikurangi rasio pengeluaran tahunan. Rasio pengeluaran untuk dana di atas masing-masing hanya 0,4 persen, 0,25 persen dan 0,17 persen, pada Mei 2020.
Manfaat besar lainnya untuk memiliki ETF dibandingkan emas batangan adalah lebih mudah ditukar dengan uang tunai dengan harga pasar. Anda dapat memperdagangkan dana kapan saja pasar dibuka dengan harga yang berlaku. Jadi ETF emas lebih cair daripada emas fisik, dan Anda bisa menukarnya dari kenyamanan rumah Anda.
Risiko: ETF memberi Anda paparan harga emas, jadi jika naik atau turun, dana harus melakukan hal yang sama, sekali lagi dikurangi biaya dana itu sendiri. Seperti halnya saham, terkadang emas juga bisa berubah-ubah. Sementara ETF ini memiliki emas fisik, mereka memungkinkan Anda untuk menghindari risiko terbesar memiliki komoditas fisik: illiquidity dan kesulitan mendapatkan nilai penuh untuk kepemilikan Anda.
4. Menambang stok
Cara lain untuk mengambil keuntungan dari kenaikan harga emas adalah dengan memiliki para penambang yang menghasilkan barang-barang itu.
Dalam beberapa hal ini mungkin menjadi alternatif terbaik bagi investor, karena mereka dapat mengambil untung lebih dari satu kali pada emas. Pertama, jika emas naik, keuntungan penambang juga ikut naik. Kedua, penambang memiliki kemampuan untuk meningkatkan produksi dari waktu ke waktu, memberikan efek whammy ganda. Jadi Anda mendapatkan dua cara untuk menang, dan itu lebih baik daripada mengandalkan kenaikan harga emas saja untuk mendukung investasi Anda.
Risiko: Jika Anda berinvestasi dalam saham individual, Anda harus memahami bisnis ini dengan cermat. Ada sejumlah penambang yang sangat berisiko di luar sana, jadi Anda harus berhati-hati dalam memilih pemain yang terbukti di industri ini. Mungkin yang terbaik untuk menghindari penambang kecil dan mereka yang belum memiliki tambang produksi. Akhirnya, seperti semua saham, saham pertambangan dapat memiliki harga yang tidak stabil.
5. ETF yang memiliki stok pertambangan
Tidak ingin menggali banyak ke dalam perusahaan emas individual? Maka membeli ETF bisa sangat masuk akal. ETF penambang emas akan memberi Anda paparan terhadap penambang emas terbesar di pasar. Karena dana ini terdiversifikasi di seluruh sektor ini, Anda tidak akan banyak dirugikan dari kinerja buruk penambang tunggal mana pun.
Dana yang lebih besar di sektor ini termasuk VanEck Vectors Gold Miners ETF, VanEck Vectors Junior Gold Miners ETF dan iShares MSCI Global Gold Miners ETF. Rasio pengeluaran untuk dana tersebut masing-masing adalah 0,52 persen, 0,53 persen, dan 0,39 persen, pada Mei 2020. Dana ini menawarkan keuntungan memiliki masing-masing penambang dengan keamanan diversifikasi.
Risiko: Meskipun ETF yang terdiversifikasi melindungi Anda terhadap salah satu perusahaan yang berperforma buruk, ETF tidak akan melindungi Anda terhadap sesuatu yang memengaruhi seluruh industri, seperti berlanjutnya harga emas rendah. Dan berhati-hatilah ketika Anda memilih dana Anda: tidak semua dana dibuat sama. Beberapa dana telah membentuk penambang, sementara yang lain memiliki penambang junior, yang lebih berisiko.
Intinya
Berinvestasi dalam emas bukan untuk semua orang, dan beberapa investor bertahan dengan menempatkan taruhan mereka pada bisnis yang mengalir uang daripada harus bergantung pada orang lain untuk membayar lebih untuk logam mengkilap. Itulah salah satu alasan mengapa para investor legendaris seperti Warren Buffett memperingatkan agar tidak berinvestasi dalam emas dan sebaliknya menganjurkan membeli bisnis yang mengalir uang. Selain itu, mudah untuk memiliki saham atau dana, dan mereka sangat likuid, sehingga Anda dapat dengan cepat mengubah posisi Anda menjadi uang tunai, jika perlu.
0 komentar